腾讯音乐美股上市 定价13美元 直击音乐流媒体巨头Spotify

北京时间12月12日晚间，腾讯音乐娱乐集团（纽约证券交易所代码：TME）宣布腾讯音乐的美国存托股票成功在美国纽约证券交易所挂牌交易。腾讯音乐首次公开发行的82,000,000股美国存托股票（“ADS”）每股定价为13美元，每股美国存托股票代表两股公司A类普通股。若能按时满足所有惯例成交条件，本次公开发行预计于2018年12月14日完成。
 

腾讯集团高级执行副总裁、腾讯音乐娱乐集团董事长汤道生在纽约证券交易所上市敲钟仪式上表示：”我们腾讯音乐的共同使命是将最多元、最丰富的音乐体验带给中国每一个热爱音乐的人。腾讯音乐不单只关注用户的音乐体验，同时也不断探索如何通过音乐社交将人们连接起来。音乐，对于腾讯来说一直是娱乐内容战略的重要一环，与长视频、短视频、在线游戏、在线文学、播客，共同构建和定义了中国流行文化的文娱生态。腾讯也将一如既往从多方面助力腾讯音乐发展，如热门影视剧歌曲的分发，联动腾讯视频联合制作音乐节目等，支持腾讯音乐在音乐领域继续探索领先。”

腾讯音乐娱乐集团首席执行官彭迦信表示：”腾讯音乐深耕行业的十几年，自身不断打磨与提升，打造了独有的健康音乐生态、多产品矩阵互通互促，充分满足用户的需求，并成功实践出符合中国市场的商业模式。现在，我们骄傲的看到：在健康的行业生态下，音乐创作蓬勃，优秀的音乐作品能在更良好的环境里生长；在全球市场上，中国音乐找到了自己的位置并稳步前行，受到越来越多的瞩目和认可。上市是腾讯音乐娱乐的全新起点，我们将永葆初心，不断提升产品和服务质量；努力“创造音乐无限可能”，让音乐成为每个人生活中不可或缺的伴侣和朋友。”

在此次发行的82,000,000股ADS中，41,029,829股为公司发行的新股，40,970,171 股来自公司的售股股东。公司已授予承销商在招股书最终定版日期30天内额外购买最多12,300,000股ADS的权利。如果承销商不行使其超额配售的权利，腾讯音乐本次公开发行总规模预计大约为10.7亿美元。如果承销商完全行使其超额配售的权利，则本次公开发行的总规模将大约为12.3亿美元。

较Spotify表现强劲

拿腾讯音乐与Spotify进行比较，该公司今年公开上市，与腾讯音乐完成了股票互换。然而，Spotify至今已经出现了一系列损失，腾讯音乐却自2016年以来每年都在实现盈利。

在2018年前九个月的收入中腾讯音乐增长了29.6％，略高于去年同期的28.4％。腾讯音乐在线音乐服务拥有每月6.55亿移动用户，但实际上只有2490万用户支付了该产品的费用。相比之下，Spotify的1.91亿MAU中有近一半属于付费等级。

“虽然这可以作为增长潜力的证据，但[腾讯音乐]必须展示出将活跃用户转变为付费用户的持续能力。”IPO在线前市场SharesPost的私人投资研究总经理Rohit Kulkarni写道。

本次股票公开发行的联席账簿管理人为：摩根士丹利有限责任公司、高盛（亚洲）有限责任公司、摩根大通证券有限责任公司、德意志银行证券公司、美银美林。本次股票公开发行的联席副承销商为：瑞士信贷证券（美国）有限责任公司、中国国际金融香港证券有限公司、艾伦公司有限责任公司（Allen & Company LLC）、中银国际亚洲有限公司、华兴证券（香港）有限公司、HSBC Securities (USA) Inc.、美国科本资本市场公司（KeyBanc Capital Markets Inc.）、史帝夫尼可洛司股份有限公司。